我们都知道供求关系会影响到物品的价格，在交易中也同样适用。
如果一种指标可以显示交易量对市场价格的影响，我会认为这是一个比较客观的指标，可以帮助我们更准确的把握交易机会。
MFI就是这样一种指标，甚至在交易市场中，它被认为是移动平均线之后最重要的指标之一，曾被资深操盘手认为是价值千万的技术指标，在衡量市场超买超卖现象中比RSI指标权重更高。
下面我们就一起来看下这个指标的应用。
简单了解MFI
MFI即Money Flow Index，资金流量指数，是一种交易量指标。数值在0-100之间，可以用来识别市场超买超卖信号。跟RSI不同的是，MFI计算中涉及到交易量参数，可以有效过滤掉虚假信号。
MFI是如何计算出来的呢？
跟RSI类似的地方，首先要计算出一个“典型价格（TP）”，即某时段的最高价、最低价和收盘价的平均值。
TP=（最高价+最低价+收盘价）/3
MFI要考虑到交易量（V），所以不是单纯的衡量价格比，而是衡量资金流量（MF）。
MF=TP*V
下一步就是计算N个时间段内的正向和负向的资金流量，MF高于上一时间段的是正资金流量，低于上一时间段的是负资金流量。并分别计算正负资金流量总和，计算货币比率（MR）。
MR=正资金流量/负资金流量
最终根据取值范围得出：
MFI=100-100/（1+MR）
计算方式有些麻烦，但我们并不需要自己计算，MT4或MT5中一般都自带有MFI指标。直接添加技术指标，在交易量指标中找到Money Flow Index。
默认的周期是14，不用更改。
在交易中如何应用MFI呢？
识别超买超卖
首先可以用MFI识别超买超卖信号，当MFI高于80时认为是超买信号，低于20时认为是超卖信号。
一般认为市场超卖宜等待多单信号，市场超买宜等待空单信号。但超买超卖信号不一定是交易进场信号，还要结合K线形态加以分析确认。
如下图，美元/瑞士法郎交易图中，标示出了MFI低于20水平线的位置，说明市场已经达到一定的超卖水平。在第一个超卖位置，对应市场价格很快发生反转，下跌趋势转变为上涨趋势。但在第二个超卖位置，市场价格并没有立即发生反转，进入一段盘整期。
如下图，欧元/美元交易图中，标示出了MFI大于80水平线的位置。在第1个位置，市场价格由上涨趋势，很快反转为下跌趋势。在第2个位置，市场价格并没有因为超卖而立即下跌，继续上涨后进入盘整趋势。
识别背离信号
除了用MFI识别超买超卖信号，还可以用来判断背离信号，一般背离信号用4小时或日线图更容易找到。
在背离信号中，市场价格很快会发生反转。
如下图，英镑/美元交易图中，标示出的位置，市场价格向上倾斜，但对应的MFI值向下倾斜，形成看跌背离信号。很快市场价格开始下跌。
如下图，英镑美元交易图中，标示出的位置，市场价格向下倾斜，但对应指标向上倾斜，形成看涨背离。市场价格很快发生反转，呈现上涨趋势。
一般背离信号会发生在市场超买超卖时，我们可以重点观察MFI大于80或小于20的位置。
与均线结合使用
还有一种常见的用法是将MFI与30 SMA结合使用。利用MFI和SMA的交叉作为交易信号。
当MFI向上穿过MA时，是多单信号，当MFI向下穿过MA时，是空单信号。并且添加了MFI中线50水平线过滤信号，只有MFI低于50水平线才做多，高于50水平线才做空。
如下图，欧元/美元交易图表，图中的红色虚线为30 SMA线，在图中的A点处，MFI线下穿30 SMA，并且MFI>50，是做空信号，对应市场价格也呈现下跌趋势。图中的B点处，MFI上穿30 SMA，并且MFI<50，是做多信号。
AB点之间MFI和30 SMA也有几次交叉，均被中线过滤掉了。C点是一个做空的有效信号。
以上就是今天的分享，MFI能比较准确的衡量交易量的变化对市场价格的影响，但在给出超买超卖信号时，也并非价格会立刻发生反转，需要用更多辅助指标加以验证。
إخلاء المسؤولية: الآراء الواردة هنا تعبر فقط عن رأي الكاتب، ولا تمثل الموقف الرسمي لـ Followme. لا تتحمل Followme مسؤولية دقة أو اكتمال أو موثوقية المعلومات المُقدمة، ولا تتحمل مسؤولية أي إجراءات تُتخذ بناءً على المحتوى، ما لم يُنص على ذلك صراحةً كتابيًا.
اترك رسالتك الآن